Злиття Natura&Co і Avon: компанії об'єднують зусилля, щоб стати лідером в сегменті прямих продажів в індустрії краси
Це злиття відкриє шлях на ринок кращою в своєму класі мультибрендовой і багатоканальної б'юті-компанії. Об'єднані ресурси - а це більш ніж 6,3 мільйона Консультантів і Представників Avon і Natura, 3 200 роздрібних магазинів по всьому світу, а також розширене цифрове присутність - дозволять організації після злиття зайняти лідируючі позиції в сфері прямих продажів. Очікується, що річний оборот об'єднаної групи становитиме більше 10 млрд доларів США. Корпорація буде представлена в 100 країнах, а її штат перевищить 40 000 співробітників.
Використовуючи свої знакові бренди, спільні захоплення і багатоканальні можливості, організація охопить понад 200 млн клієнтів по всьому світу. Додаючи Avon в портфоліо, куди вже входять Natura, The Body Shop і Aesop, Natura & Co зміцнить свої можливості по поліпшенню обслуговування різних категорій споживачів та каналів розповсюдження, а також розширить географію своєї діяльності.
Avon і Natura засновані цілеспрямованими людьми. Вони взаємодіяли з клієнтами, співпрацюючи з незалежними жінками-підприємцями, які виступали послами бренду і консультантами по красі. Avon - легендарна компанія з більш ніж 130-річним історичною спадщиною і ведуча у світі платформа з продажу косметики. Сильні бренди в ключових б'юті-категоріях та конкурентні позиції на ряді ринків забезпечують Avon значний потенціал для майбутнього зростання.
Компанія Natura & Co очікує, що об'єднання дасть ефект синергії, оцінюваний в 150-250 млн доларів США в рік, частина з яких буде реінвестовано у подальший розвиток можливостей в області цифрових і соціальних продажів, досліджень і розробок, а також подальше розширення географії присутності корпорації.
Луїз Сибра, співзасновник Natura:
"Ми завжди дивилися на Avon з повагою і захопленням. Natura була заснована на пристрасті до краси і спілкування, і ця угода створює великий потенціал для прямої комунікації з споживачами. Прямі продажі були соціальною мережею ще до появи цього поняття, а сучасні технології та глобалізація помножили можливості для конструктивного спілкування з споживачами. Модель однорангових продажу розвивається в бік соціальних продажів, і переваги цифрових технологій дозволяють групі виходити за рамки надання продуктів і консультацій, сприяючи розширенню прав і можливостей жінок завдяки фінансової незалежності і підвищенню самооцінки. Ми віримо, що бізнес може стати рушійною силою добра, і разом з Avon ми подвоїмо наші новаторські зусилля, щоб збільшити соціальну та економічну цінність нашої постійно розширюється мережі".
Роберто Маркес, виконавчий голова Natura & Co:
"Після придбання Aesop в 2013 році і The Body Shop в 2017 році Natura & Co робить ще один захоплюючий, рішучий крок для створення глобальної, мультибрендовой, багатоканальної корпорації. Avon - це дивна компанія, легендарний бренд з захопленого своєю справою командою і понад 5 млн Представників, які вірять у силу взаємин. Разом ми зможемо ще більше збільшити наші зростаючі цифрові можливості, нашу соціальну мережу Консультантів і Представників, розширити глобальне присутність в магазинах і підвищити впізнаваність брендів для різних груп споживачів, створюючи потужну платформу для зростання нашої унікальної корпорації".
Ян Зейдервельд, головний виконавчий директор Avon:
"Ця угода відкрила нову захоплюючу главу в 130-річної історії Avon. Ця подія є свідченням успіху наших дій по реалізації стратегії Open Up Avon, і ми вважаємо, що воно дозволить значно прискорити процес і розширити географію продажів в режимі онлайн. За останній рік ми почали трансформацію, спрямовану на зміцнення конкурентоспроможності компанії Avon, посиливши фокус на Неї, спростивши наші бізнес-процеси, модернізувавши і оцифровав наш бренд. Разом з Natura ми отримаємо більш широкий доступ до інновацій і портфелю продуктів, більш потужну digital-платформу і майданчик для електронної комерції, а також покращені інструменти для Представників, щоб стимулювати зростання та підвищити цінність компанії для акціонерів. Крім того, за підтримки Natura ми продовжимо інвестувати в передові технології для підвищення наших цифрових можливостей і зручності роботи наших Представників. Avon і Natura - компанії, керуючись спільною метою. Ця співпраця дозволить нам краще обслуговувати мільйони Представників, використовуючи міжнародну присутність Avon з тим же твердим наміром поліпшити Її досвід і доходи".
Чан Гальбато, невиконавчий голова ради директорів Avon:
"Нашу увагу було зосереджено на підвищенні досвіду і рівня підготовки Представників, прискоренні міжнародної експансії, вдосконаленні структури витрат, підвищення фінансової гнучкості, щоб в кінцевому рахунку підготувати компанію до довгострокового зростання і успіху. Рада директорів прагне підвищити цінність компанії для акціонерів, і наше злиття з Natura відкриє нову еру росту і розвитку Avon, забезпечуючи більший масштаб і розширені можливості для працівників і Представників, а також величезний потенціал зростання, вигідний акціонерам обох сторін. Ми з великим задоволенням підтримуємо цю трансформацію бізнесу".
В рамках угоди була створена нова бразильська компанія Natura Holding S. A. Грунтуючись на фіксованому курсі обміну звичайних акцій: 10 акцій Avon до 3 акціях Natura Holding, частки в об'єднаній компанії були розподілені наступним чином: акціонери Natura & Co тепер володіють 76% бізнесу, акціонери Avon - 24%. Якщо брати за основу неспотворену вартість Natura до моменту закриття торгів 21 березня 2019 року, тобто за день до того, як компанія випустила офіційний документ, що підтверджує переговори між Avon і Natura, операція призведе до отримання премії акціонерами Avon у розмірі 28% і передбачає зростання рентабельності по EBITDA в діапазоні від 5,6 х 9,5 х по відношенню до 2018 року за умови очікуваного синергетичного ефекту від злиття з Natura. На момент закриття торгів 21 травня 2019 року бізнес Avon оцінюється в 3,7 млрд дол. США, а загальна вартість об'єднаної компанії складе приблизно 11 млрд дол. США. Після закриття угоди 55% акцій будуть розміщені у вільному обігу на Бразильській фондовій біржі (В3), а також отримають американські депозитарні розписки (АДР) для торгівлі на Нью-Йоркській фондовій біржі (NYSE). Акціонери Avon будуть мати можливість отримувати і АДР, що торгуються на NYSE, і акції з обігу В3. Додаткову інформацію можна отримати у розділі Material Fact, доступ до якого відкритий за посиланням:
Після закриття угоди рада директорів об'єднаної компанії буде складатися з 13 членів, з яких 3 будуть представляти інтереси Avon. Угода пройде процедуру закриття, включаючи необхідність одержання схвалення з боку акціонерів Natura & Co і Avon, антимонопольного відомства Бразилії та окремих органів в інших юрисдикціях.
UBS Investment Bank і Morgan Stanley виступили фінансовими радниками Natura & Co. Goldman Sachs виконував функції фінансового консультанта Avon, а PJT Partners - фінансового консультанта членів ради директорів Avon.
Про Natura & Co
Результатом злиття Natura, Aesop і The Body Shop стало створення глобальної мультибрендовой і мультиканальною косметичної групи під єдиним корпоративним брендом Natura & Co, який об'єднав їх для вирішення спільних цілей і завдань. Всі три компанії, що входять у групу, прагнуть надавати позитивне економічне, соціальне та екологічні вплив на природу і суспільство. Заснована в 1969 році, Natura є бразильської міжнародною компанією в сегменті косметики і засобів особистої гігієни, сфокусировавшей свої зусилля на прямих продажах. The Body Shop був заснований в 1976 році Анітою Роддік і за цей час став одним із найвідоміших у світі beauty-брендів, який прагне нести позитивні зміни у світі. Австралійський косметичний бренд Aesop був заснований в 1987 році з метою створення чудових продуктів для шкіри, волосся і тіла.
Про Avon
Avon - міжнародна косметична компанія повного циклу, заснована в 1886 році і представлена більш ніж в 50 країнах. Структура бізнесу включає власне виробництво, ланцюжок поставок, підрозділи дистрибуції, маркетингу і продажів, а також глобальний дослідний центр, на базі якого створюються світові б'юті-інновації. Avon працює в Україні з 1992 року. Сьогодні Avon - один з найбільших брендів на українському косметичному ринку прямих продажів з впізнаваністю 99% .
