НБУ добавил резервов. У банкиров появился еще один повод для поднятия кредитных ставок
На минувшей неделе НБУ ввел новый вид резервирования, который в ближайшее время повлечет за собой очередное удорожание кредитов. Ставки вырастут по наиболее дешевым на сегодняшний день ресурсам, привлекаемым банками от своих иностранных партнеров.
Согласно постановлению Нацбанка №291, начиная с этого понедельника при привлечении валютных кредитов от нерезидентов украинские банки обязаны формировать резервы в размере 20% от суммы привлечений. При этом контролирующий орган делает две оговорки: от нового вида резервирования освобождаются банки, привлекающие ресурсы более чем на 180 дней, а также финучреждения, пользующиеся иностранными краткосрочными средствами — овердрафтами на один операционный день и овернайтами. Единственное утешение — Нацбанк указал в своем документе, что новое постановление будет действовать на протяжении полугода.
В центробанке не скрывают, что цель появления новой резервной нормы одна — противодействие укреплению гривни. Таким образом НБУ пытается отбить у иностранцев охоту заводить свои капиталы в Украину лишь для того, чтобы заработать на курсовых колебаниях нашей валюты. В главном банке страны утверждают, что хотя наплыв спекулянтских капиталов понемногу иссякает, нерезиденты все еще пытаются заработать на нашем рынке, заваливая его долларом. Его приходится выкупать Нацбанку, который выплескивает на рынок новую денежную массу и провоцирует тем самым дальнейшую инфляцию.
Впрочем, в банках со скепсисом смотрят на попытки НБУ провести иностранных спекулянтов. "Грамотно выстроив схему, можно избежать этого резервирования: чтобы завести доллар для заработков на курсовой разнице, его будут оформлять не на полгода, а, скажем, на 180 плюс один день, а после этого досрочно возвращать кредит в случае возникновения такой потребности. Так что от нововведения пострадают не спекулянты, а заемщики. Они лишатся более дешевых кредитов, привлекаемых, как говорится, "в белую", без уловок. Себестоимость ресурса вырастет на пятую часть — например, с 10 до 12% годовых. Потому что резервирование ложится на плечи банков. Причем непонятно, почему эти деньги нужно резервировать бесплатно. Нам не собираются платить не то что libor, а даже ставку Федерального резерва — 50 базисных пунктов. Нацбанк пытается нажиться еще и на этом", — отметил в интервью "ДС" директор департамента казначейских операций банка "Финансы и Кредит" Андрей Войтенко. Правда, финансисты признают, что новые резервные нормы спровоцируют не столько отказ от нерезидентских кредитов, сколько удлинение сроков этих привлечений: минимальным сроком оформления зарубежного займа станет год. "Внешние заимствования все равно останутся более привлекательными по сравнению с депозитами физических лиц из-за стабильности срока привлечения и своих размеров", — отметил начальник отдела выпуска финансовых инструментов АКБ "Укрсоцбанк" Эрик Найман. В ближайшее время ожидается несколько привлечений: Укрсоцбанк собирается увеличить сумму ранее утвержденного синдицированного кредита с $45 млн до $75 млн, банк "Хрещатик" намерен получить новый заем от австрийского Raiffeisen Zantralbank в $20 млн, а УкрСиббанк подписал на прошлой неделе соглашение с Citigroup, Deutsche Bank и RZB о привлечении кредита в размере $75 млн. Напомним, что именно привлечениями средств от нерезидентов (в виде синдицированных кредитов и депозитов) украинские банки собирались решать ресурсную проблему, которая сегодня наметилась на рынке.
Это своего рода пожарная мера, которая может помочь на время, пока финучреждения повысят свои депозитные ставки, тем самым привлекая вкладчиков, которые в последние месяцы банки не жаловали. В августе финучреждения продемонстрировали одни из самых худших показателей по приросту своих депозитных портфелей: по данным Нацбанка, они выросли только на 1,7 млрд грн. (в июле — на 2,3 млрд грн.). "Естественно, когда инфляция зашкаливает и опровергает все прогнозы, а банки при этом понижают ставки, то происходит замедление прироста депозитов. Сейчас же банки наконец-то переварили избыточную ликвидность, которая ранее наблюдалась на рынке, и готовы привлекать ресурсы дороже. Поэтому я думаю, что в ближайшее время объемы прироста депозитов по банковской системе вырастут", — прогнозирует Андрей Войтенко.
Свою роль, по мнению наблюдателей, должно сыграть и замедление темпов роста цен на жилье. Коль скоро часть потенциальных вкладов перекочевала на рынок недвижимости из-за его беспрестанного роста, то со стабилизацией цен успокоятся и вкладчики, которые понемногу начнут вкладывать свои сбережения уже не в квадратные метры, а в банки.
